Acceso al crédito: el problema invisible que dificulta el crecimiento y el desarrollo de las economías emergentes

El acceso al crédito puede ser un obstáculo importante para el éxito y la consecución de objetivos, tanto para particulares como para pequeñas empresas en crecimiento. También dificulta la capacidad de planificar objetivos a largo plazo y posibles soluciones ante emergencia inesperadas.

El problema es especialmente grave en los países en desarrollo.

Tomemos, por ejemplo, una economía en desarrollo como Pakistán. Pakistán tiene 241 millones de habitantes, pero menos de 2 millones tienen acceso al crédito formal. Por el contrario, en 2022, el 82% de los adultos de EE. UU. tenían acceso al crédito, mientras que el 64% de los adultos del Reino Unido poseían una tarjeta de crédito en noviembre de 2023.

El limitado acceso al crédito individual y al sistema financiero en general en el mundo en desarrollo ha estimulado la necesidad de productos financieros innovadores. Por ejemplo, los empresarios recurren cada vez más a productos como el Acceso al Salario Devengado (Earned Wage Access) como beneficio añadido para sus trabajadores. EWA (por sus siglas en inglés), un producto financiero ofrecido a través de proveedores externos, permite a los empleados acceder a una parte de su salario en cualquier momento antes de su día de pago. También permite a los empleadores gestionar sus flujos de efectivo, aumentar la retención de empleados y mejorar la productividad.

Desde su aparición en la década de 2010, el mercado de proveedores de EWA ha ido creciendo, con muchas nuevas empresas entrando en el sector. Hoy en día, conocidos actores del mercado de empresas fintech, bancos establecidos y gigantes de pagos, incluidos PayActiv, ABHI, Daily Pay, Refyne y otros, ofrecen la facilidad EWA. Según una investigación realizada por EY en Pakistán, el 85% de los encuestados expresaron su interés en utilizar Earned Wage Access para satisfacer sus necesidades financieras urgentes.

Las perspectivas para las empresas no son mucho mejores. La Corporación Financiera Internacional (CFI) calcula que el 40% de las micro, pequeñas y medianas empresas formales (mipymes) de los países en desarrollo se enfrentan a un déficit de financiación anual de 5,2 billones de dólares.

Las pequeñas y medianas empresas (pymes) se enfrentan a importantes barreras a la hora de buscar créditos esenciales. Las pymes representan alrededor del 90% de las empresas y contribuyen en más del 50% al empleo mundial, mientras que las pymes formales aportan hasta el 40% del PBI en las economías emergentes. A pesar de su papel fundamental, los elevados tipos de interés y la ausencia de garantías pueden dificultar el acceso de las pymes a recursos financieros esenciales.

Las pymes constituyen una parte importante de las empresas de la región de Oriente Medio, Norte de África y Pakistán (MENAP). Aproximadamente el 32% de las empresas de MENAP citan el acceso al crédito como una importante limitación empresarial. Los bancos tradicionales suelen percibir mayores riesgos crediticios asociados a estas empresas, lo que limita la capacidad de préstamo a las pymes.

Para abordar los retos a los que se enfrentan las pymes, las empresas de tecnología financiera han introducido la financiación del capital circulante de las pymes, ofreciendo soluciones de crédito instantáneo para empresas con acceso limitado o nulo al crédito formal. Estas iniciativas ayudan a resolver los problemas de liquidez y permiten a las empresas crecer. Por ejemplo, en Pakistán, plataformas de tecnología financiera como ABHI se han asociado con Daraz y foodpanda para introducir financiación basada en plataformas, empoderando a miles de comerciantes al proporcionarles acceso rápido a capital circulante para ampliar sus operaciones comerciales.

Con un acceso limitado al crédito, los individuos y las empresas a menudo se enfrentan a obstáculos y, por lo tanto, la mejora del acceso al crédito es esencial para obtener beneficios económicos más amplios de varias maneras:

El acceso al crédito permite a los empresarios y a las pequeñas empresas invertir en oportunidades de crecimiento, ampliar operaciones e innovar. Las empresas en países con mejores derechos de los acreedores tienden a enfrentarse a menos restricciones crediticias, lo que facilita el espíritu empresarial y la expansión económica.

Con un mejor acceso al crédito, las empresas pueden expandirse y crear más puestos de trabajo y oportunidades de ingresos. Facilitar el acceso al crédito durante las recesiones económicas puede ayudar a evitar la pérdida permanente de puestos de trabajo y a mantener la demanda de los consumidores.

La inclusión financiera disminuye la pobreza y las disparidades económicas proporcionando a los grupos marginados acceso a servicios financieros que les ayuden a gestionar sus finanzas y a invertir en actividades generadoras de ingresos. Los sistemas financieros inclusivos que sirven a todos los segmentos de la sociedad ayudan a reducir la desigualdad de ingresos y a promover la prosperidad compartida.

En un mundo en constante cambio en el que el futuro sigue siendo incierto, ciertas verdades perduran. Una de ellas es el innegable impacto del estrés financiero en la vida de las personas. Se extiende mucho más allá de los límites de las cuentas bancarias, penetrando en diversos aspectos de la salud y el bienestar de un individuo. Más del 40% de los empleados afirman que las preocupaciones financieras son la principal causa de su falta de productividad en el trabajo.

El bienestar financiero, al igual que la seguridad financiera, desempeña un papel vital en el bienestar general. Esto significa que cuando los empleados adquieren el control de sus finanzas, están menos estresados y más sanos. Esto, a su vez, se traduce en una mayor concentración, productividad y satisfacción, tanto personal como profesional. La conexión entre el bienestar financiero y el bienestar general subraya la importancia de abordar las tensiones financieras para llevar una vida más sana y equilibrada.

Para las empresas, el bienestar financiero es igualmente crucial. Con un mejor acceso a los recursos financieros, las pymes pueden invertir en nuevas tecnologías, ampliar sus líneas de productos y entrar en nuevos mercados. Además, las pymes financieramente sanas están mejor preparadas para afrontar crisis económicas o gastos inesperados. Un buen colchón financiero les permite afrontar las tormentas sin poner en peligro sus operaciones básicas o sus empleados. Cuando las pymes gestionan bien sus finanzas, construyen un sólido perfil crediticio. Esta mejora de la solvencia facilita el acceso a préstamos y otros productos financieros en condiciones más favorables, mejorando aún más sus perspectivas de crecimiento.

Una parte significativa de la población mundial, incluidos particulares y pymes, sigue enfrentándose a obstáculos para acceder a servicios financieros esenciales. Al atender las necesidades financieras inmediatas de los individuos y proporcionar a las pymes los recursos que necesitan para crecer y prosperar, las empresas de tecnología financiera están desempeñando un papel fundamental en la reconfiguración del panorama financiero.

A medida que avancemos, el esfuerzo colectivo de las instituciones financieras, de los proveedores de tecnología y de los responsables políticos será esencial para garantizar que el acceso financiero se convierta realmente en una realidad para todos.