La innovación tecnológica está convergiendo para crear un nuevo ecosistema financiero: el finternet.
Un nuevo informe ha identificado cuatro tendencias clave que impulsan la evolución de este nuevo panorama financiero.
Explorar cómo se aplican en la práctica en términos de accesibilidad, confianza y regulación será clave para el desarrollo del finternet.
El sistema financiero está experimentando un cambio sísmico, impulsado por megatendencias tecnológicas que están reconfigurando sus cimientos. Estos cambios se analizan en el informe Pathway 2035 for Financial Innovation: Your Navigator de la Swiss Financial Innovation Desk (FIND). A partir de las ideas de la visión Finternet: The Financial System for the Future del Banco de Pagos Internacionales (BPI), FIND ha identificado cuatro temas fundamentales que darán forma al panorama financiero del mañana: inteligencia artificial (IA), confianza digital, activos digitales y tecnologías resistentes a la computación cuántica.
Estos pilares interconectados constituyen la columna vertebral de un nuevo ecosistema financiero —lo que llamamos finternet—, más rápido, seguro y adaptable a las necesidades globales. La IA, en particular, desempeñará un papel trascendental como catalizadora de un futuro financiero más eficiente y resiliente.
1. IA: el cerebro del sistema financiero del mañana
La IA está transformando el sector financiero y promete una eficiencia y una personalización sin precedentes. Sin embargo, su adopción mundial está determinada por distintos enfoques regulatorios. En Estados Unidos, la innovación tiene prioridad y la escasa regulación favorece un rápido avance tecnológico. En cambio, la Unión Europea hace hincapié en la ética y la rendición de cuentas, mientras que China equilibra el desarrollo de la IA con un estricto control estatal para garantizar la seguridad nacional. Estas trayectorias divergentes ponen de relieve la necesidad de colaboración mundial para asegurar un crecimiento responsable de la IA.
La investigación y el desarrollo (I+D) de alta calidad en IA se concentran cada vez más en unos pocos países. Iniciativas como ICAIN (International Computation and AI Network), un proyecto colaborativo liderado por Suiza, muestran cómo la IA puede democratizar el acceso a recursos computacionales para el desarrollo sostenible. Al conectar conocimientos especializados de todo el mundo, ICAIN apoya proyectos alineados con los Objetivos de Desarrollo Sostenible de las Naciones Unidas, y pone de manifiesto el potencial transformador de la IA cuando se aplica de forma colaborativa.
Las finanzas abiertas y los datos abiertos también desempeñan un papel crucial para hacer realidad la visión del finternet. Las API estandarizadas permiten ofrecer servicios financieros y no financieros interoperables y sin fricciones, y fomentan la competencia y la innovación en todas las plataformas. Herramientas como el Global Open Data Tracker destacan los avances de iniciativas en todo el mundo, promoviendo la inclusión financiera y la colaboración abierta.
La integración de la IA en el ecosistema financiero reconfigurado representa un hito decisivo. Este sistema interconectado no solo mejora la privacidad y la seguridad, sino que también fomenta la innovación y la colaboración, y abre nuevas oportunidades tanto para las instituciones financieras como para los consumidores.
2. Activos digitales: una nueva frontera para las finanzas sin fronteras
Los activos digitales están creando una economía sin fronteras, abordando ineficiencias y permitiendo acceder al capital las 24 horas del día, los 7 días de la semana. Estos activos, a menudo basados en cadenas de bloques y tecnologías de registro distribuido (DLT), abarcan una amplia gama de aplicaciones, desde los pagos y las inversiones hasta el acceso a servicios.
El camino comenzó con Bitcoin, cuya invención en 2009 —tras la publicación del documento técnico de Satoshi Nakamoto de 2008— marcó un punto de inflexión en las finanzas digitales. Hoy, los activos digitales incluyen criptomonedas, activos del mundo real tokenizados e innovaciones como las monedas estables y las monedas digitales de bancos centrales (CBDC).
La tecnología de cadena de bloques, con su transparencia en tiempo real y su composabilidad atómica, sustenta estos avances. La composabilidad atómica significa que una única transacción incluye llamadas a varios contratos inteligentes y solo se ejecuta si todas sus partes tienen éxito (lo que reduce el riesgo de contraparte y libera recursos en las cámaras de compensación). Sin embargo, la fragmentación del ecosistema sigue siendo un desafío. Conectar redes públicas y privadas mediante enfoques de registro unificado puede ofrecer soluciones escalables y seguras sin sacrificar la transparencia, la neutralidad, la competitividad ni la apertura. Esta infraestructura sustenta las finanzas descentralizadas (DeFi) y permite aplicaciones sin permisos que reinventan los servicios financieros tradicionales.
Al crear sistemas que combinen innovación con una supervisión regulatoria sólida, el sistema financiero mundial puede aprovechar los activos digitales para abrir nuevas oportunidades de crecimiento e inclusión.
3. Confianza digital: redefinir la confianza en las transacciones
La confianza es la piedra angular de las finanzas y, en el mundo digital, debe evolucionar. Las identidades autosoberanas (SSI) (identidades digitales descentralizadas que permiten a las personas controlar sus datos personales) y las soluciones de autocustodia (sistemas que permiten a los usuarios almacenar y gestionar activos digitales sin depender de intermediarios o reduciendo esa dependencia) empoderan a personas y organizaciones para gestionar sus datos y activos con confianza y autonomía.
Los bancos están especialmente bien posicionados para liderar esta transformación y aprovechar su experiencia para crear marcos seguros y fiables para el intercambio de datos. Sin embargo, persisten los desafíos: se prevé que el coste mundial de la ciberdelincuencia aumente un 50 %, de 9,22 billones de dólares en 2024 a 13,82 billones de dólares en 2028. Esto pone de relieve la urgente necesidad de marcos integrales de confianza digital que aborden las vulnerabilidades en lugar de aplicar soluciones fragmentarias.
Al adoptar marcos de confianza digital, las instituciones financieras pueden reducir las fricciones, mejorar la interacción con los clientes y propiciar una nueva era de transacciones fiables. Al mismo tiempo, desarrollar normas mundiales para interacciones seguras y centradas en el usuario sentará las bases de un ecosistema equilibrado e inclusivo.
4. Resistencia cuántica: proteger el futuro financiero
La computación cuántica está llamada a revolucionar el cálculo y ofrecer soluciones a problemas que antes no podían resolverse. Sin embargo, también plantea riesgos para los métodos de cifrado que protegen los sistemas financieros actuales.
Los ordenadores cuánticos podrían vulnerar protocolos criptográficos de uso generalizado, lo que pondría en peligro la seguridad de las transacciones, los datos y los activos digitales. Se prevé que los ordenadores cuánticos plenamente funcionales (tolerantes a fallos) estén disponibles a principios de la década de 2030, según el National Institute of Standards and Technology (NIST); la cuestión no es «si», sino «cuándo» la computación cuántica supondrá una amenaza real para nuestras comunicaciones digitales y nuestros datos financieros. Es probable que los ataques de «recopilar ahora, descifrar después» ya hayan comenzado.
Para hacer frente a esta situación, las instituciones financieras están recurriendo a la criptografía resistente a la computación cuántica, incluida la criptografía poscuántica (PQC) y la distribución cuántica de claves (QKD). Estos métodos están diseñados para resistir ataques basados en la computación cuántica y proteger infraestructuras críticas.
El reciente proyecto piloto de HSBC sobre criptografía resistente a la computación cuántica para el oro tokenizado demuestra cómo se están preparando las instituciones para estos desafíos. Las pruebas demostraron que, aunque las cadenas de bloques y las tecnologías de registro distribuido (DLT) son vulnerables a las amenazas cuánticas, el cifrado puede adaptarse para garantizar la resiliencia sin reformar sistemas enteros.
Iniciativas como la introducción por parte del NIST de las primeras normas poscuánticas en 2024 representan avances significativos con repercusión mundial. Estos avances, junto con la colaboración internacional, son fundamentales para preparar al sector financiero para un futuro impulsado por la computación cuántica.
La convergencia de la IA, la confianza digital, los activos digitales y las tecnologías resistentes a la computación cuántica marca un punto de inflexión para las finanzas mundiales. La combinación de la IA y la computación cuántica genera aumentos de productividad y ahorros en costes energéticos. La confianza digital es clave para combatir los deepfakes y todo tipo de fraude. Estos cuatro pilares están profundamente interconectados y configuran un futuro que prioriza la eficiencia, la seguridad y la adaptabilidad.
En este marco, conceptos como el finternet —la fusión de las finanzas y los ecosistemas digitales interconectados— representan una vía paralela y entrelazada que ofrece tanto oportunidades como desafíos. Explorar cómo se articulan estos elementos en aplicaciones prácticas ha sido y seguirá siendo fundamental en este recorrido.
¿Cómo está mejorando el Foro Económico Mundial el sistema financiero mundial?
El Centro para los Sistemas Financieros y Monetarios reúne a líderes para comprender las transformaciones que atraviesan los sistemas financieros mundiales, desde la sostenibilidad y la resiliencia hasta la innovación y la digitalización.
Al fomentar la cooperación y el intercambio de conocimientos, el Centro ayuda a sus socios a alinear los sistemas financieros con la estabilidad económica a largo plazo y la prosperidad compartida.
A medida que estas tecnologías evolucionan, redefinen el funcionamiento de los sistemas financieros y ponen de relieve la confianza, la accesibilidad y la innovación. La colaboración entre sectores y a través de las fronteras será crucial para aprovechar todo su potencial y abordar desafíos como la ciberseguridad y la armonización regulatoria.
El camino hacia 2035 es complejo y prometedor. Al adoptar la innovación, fomentar las alianzas y alinear los avances con valores compartidos, el sector financiero puede abrir una nueva era de prosperidad y confianza mundial, y dar forma a un futuro que beneficie a todos.
