Yang Han, equipo de medios, Foro Económico Mundial, tel.: +86 (0)10 6599 9595; correo electrónico: vivian.yang@weforum.org
Un nuevo estudio del Foro Económico Mundial revela que, para 2050, la brecha de las pensiones en los seis países con mayores ahorros para la jubilación del mundo (Estados Unidos, Reino Unido, Japón, Países Bajos, Canadá y Australia) alcanzará los 224 billones de dólares.
Si se incluyen China e India, los dos gigantes demográficos, se prevé que la brecha de las pensiones llegue a 400 billones de dólares, lo que equivale a cinco veces el tamaño actual de la economía mundial.
A medida que aumenta la esperanza de vida y siguen disminuyendo los ahorros en relación con los ingresos, el informe formula cinco recomendaciones para hacer frente a la creciente crisis mundial de las pensiones.
Haga clic en este enlace para descargar el informe completo.
26 de mayo de 2017, Nueva York, Estados Unidos - El Foro Económico Mundial publicó hoy un informe sobre la crisis mundial de las pensiones: «Viviremos hasta los 100 años: ¿cómo podremos pagarlo?» (We’ll Live to 100 – How Can We Afford It?). El informe señala que, para 2050, la brecha de las pensiones en los seis países con mayores ahorros para la jubilación del mundo (Estados Unidos, Reino Unido, Japón, Países Bajos, Canadá y Australia) alcanzará los 224 billones de dólares. Si se incluyen China e India, los dos gigantes demográficos, se prevé que la brecha de las pensiones llegue a 400 billones de dólares, lo que equivale a cinco veces el tamaño actual de la economía mundial. Esto no solo impondrá una pesada carga a las generaciones futuras, sino que también sumirá en una grave crisis los sistemas de pensiones de los países modernos.
El informe considera que la cobertura insuficiente de los sistemas de pensiones y el rápido envejecimiento de la población son los principales factores que agravan el déficit de financiación. Para reducir el riesgo de crisis, debemos buscar soluciones tanto a escala mundial como nacional. El informe analiza en detalle los desafíos que afrontan los distintos países.
Responsable de Sistemas Financieros y de Infraestructura del Foro Económico Mundial, Michael Drexler afirmó: «El aumento de la esperanza de vida y el consiguiente envejecimiento de la población plantean un problema fiscal de una magnitud comparable a la de los efectos del cambio climático. Debemos prestar especial atención a este desafío, que impondrá una carga incalculable a las generaciones futuras».
El informe estudia seis de los mayores mercados de pensiones del mundo: Estados Unidos, Reino Unido, Japón, Países Bajos, Canadá y Australia[1] (para más detalles, véase el apéndice). Estados Unidos tiene la mayor brecha de las pensiones: para 2050, el déficit de financiación crecerá de los 28 billones de dólares actuales a 137 billones. La brecha per cápita en los seis países podría alcanzar los 300.000 dólares.
Además, el informe presta especial atención a los indicadores de China e India. Entre 2015 y 2050, la brecha de las pensiones de China e India crecerá a las tasas anuales más altas, del 7 % y el 10 %, respectivamente. Entre las principales causas se señalan el rápido envejecimiento de ambos países, la elevada proporción de trabajadores en sectores no organizados y las mayores expectativas de ingresos durante la jubilación entre las clases medias. (Véase el gráfico siguiente: brecha de financiación de las pensiones).
Según las directrices de la OCDE, tras la jubilación se puede mantener, en líneas generales, el nivel de vida previo si los ahorros procedentes del gobierno, los empleadores y las personas alcanzan el 70 % de los ingresos anteriores a la jubilación.
Sin embargo, para las personas con bajos ingresos, una tasa de sustitución de las pensiones del 70 % no es suficiente: a menos que sigan aumentando sus ahorros durante la jubilación, caerán en la pobreza. Debido al aumento del número de jubilados y al incremento constante de la esperanza de vida, la brecha de las pensiones crece actualmente más rápido que la economía, a una tasa anual media de alrededor del 4 %-5 %.
Presidente de Salud y Patrimonio de Mercer, Jacques Goulet afirmó: «Debemos actuar de inmediato para afrontar la crisis de las pensiones, pero no existe una solución universal. Las personas deben aumentar sus ahorros y sus conocimientos financieros; los gobiernos y las empresas deben ofrecer planes de apoyo eficaces».
El informe destaca que los gobiernos y los responsables de formular políticas pueden desempeñar un papel central en la reforma de los sistemas de pensiones, para garantizar que la sociedad pueda adaptarse a un futuro en el que llegar a los 100 años sea habitual. Para ello, propone cinco medidas prioritarias frente a los desafíos de los sistemas de pensiones:
Elevar la edad legal de jubilación en función de la esperanza de vida. En países donde se prevé que las generaciones futuras vivan más de 100 años, como Estados Unidos, Reino Unido, Canadá y Japón, la edad legal de jubilación debería ser de al menos 70 años para 2050.
Ofrecer a todas las personas formas accesibles de ahorrar. Por ejemplo, las reformas que se están aplicando en el Reino Unido prevén que, a partir de 2019, el 8 % de los ingresos de cada persona se deposite automáticamente en su cuenta de ahorro para la jubilación. Hasta ahora, esta medida ha ayudado a aumentar los ahorros de las personas de 22 a 29 años y de quienes tienen bajos ingresos. Si se aplica ampliamente, se prevé que añada 2.500 millones de dólares anuales a los ahorros para la jubilación.
Promover la educación financiera: empezar en las escuelas y centrarse en los grupos vulnerables. Reforzar la educación financiera de la población y aumentar la conciencia pública sobre la importancia del ahorro. Por ejemplo, Singapur llevó a cabo una campaña informativa en los medios sobre su sistema de pensiones CPF LIFE, que explicaba el plan nacional de pensiones en términos sencillos.
Explicar claramente los objetivos y beneficios de cada pilar del sistema nacional de pensiones. Esto ayudará a cada persona a comprender qué nivel de ingresos puede alcanzar a través de los sistemas públicos y laborales, y así determinar si necesita acumular ahorros personales para complementarlos.
Integrar y normalizar los datos sobre pensiones para que la ciudadanía pueda conocer su situación financiera en conjunto. Por ejemplo, en Dinamarca las personas pueden consultar en una plataforma en línea la información completa de sus distintas cuentas de ahorro para la jubilación.
Miembro del comité directivo del proyecto de reforma de los sistemas de inversión para la jubilación del Foro Económico Mundial, Robert Prince afirmó: «Como las consecuencias de la jubilación solo se manifestarán gradualmente a lo largo de décadas, los problemas potenciales aún son difíciles de detectar. Sin embargo, cuando surjan, la pesada carga que impondrán a la sociedad y la economía será casi irreversible. Necesitamos tomar decisiones acertadas de manera sostenida durante décadas y aplicarlas con eficacia para lograr los resultados deseados».
El informe fue elaborado por el Foro Económico Mundial en colaboración con Mercer, una de las principales consultoras mundiales de salud, patrimonio y carrera profesional. La Guía de jubilación presenta en detalle 12 casos de reforma de los sistemas de jubilación y complementa este informe. Puede descargarla haciendo clic en este enlace.
Nota para los editores
Para obtener más información sobre el informe, haga clic en este enlace.
Para ver los vídeos del Foro, visite http://wef.ch/youtube o http://wef.ch/youku
Lea el blog del Foro en chino en http://wef.ch/blog/china
Siga al Foro Económico Mundial en Weibo: http://t.sina.com.cn/davos y siga la cuenta oficial de WeChat: «Foro Económico Mundial».
Consulte el calendario de reuniones del Foro en http://wef.ch/events
; para suscribirse a los comunicados de prensa del Foro, visite http://wef.ch/news
Apéndice
Para ofrecer la perspectiva más global posible, el análisis incluye ocho países: los seis países de la OCDE con las mayores inversiones totales en fondos de pensiones y los dos países más poblados. Si se considera únicamente el volumen de activos de pensiones, Francia, Alemania e Italia no forman parte de los seis principales sistemas de pensiones. En Francia y Alemania, las prestaciones definidas de pensiones generalmente no están financiadas. Por ejemplo, en Alemania, muchos empleadores utilizan reservas contables para financiar las pensiones (un método que asigna activos internos de la empresa a un plan de pensiones y los registra en el balance). El Fondo Global de Pensiones del Gobierno de Noruega no se considera un plan de pensiones convencional porque es un plan no contributivo.
El informe explica detalladamente el método de cálculo de la brecha de las pensiones y las fuentes de datos.
Tenga en cuenta lo siguiente:
- El análisis supone que las necesidades de jubilación de la mayoría de las personas se cubren mediante tres fuentes de ingresos: las pensiones proporcionadas por el gobierno, las pensiones de los empleadores (del sector público o privado) y los ahorros personales.
- El análisis utiliza los datos públicos disponibles, incluidos los niveles de financiación de los sistemas del primer pilar proporcionados por el gobierno y de los sistemas de empleados públicos, los fondos de los sistemas de los empleadores y el nivel de los ahorros personales para la jubilación. Compara el nivel total de estos ahorros con las necesidades anuales medias de ingresos durante la jubilación y la esperanza de vida.
- El nivel general de endeudamiento de los hogares no se incluye en el análisis.
- El estudio supone que sigue vigente el acuerdo mundial actual que establece la jubilación entre los 60 y los 70 años y que las personas no prolongarán su vida laboral.
- En cuanto a los ahorros personales, se supone que, dado que las personas jubiladas recibirán ingresos de los sistemas públicos obligatorios, será necesario «complementar» esos ingresos para alcanzar el 70 % de los ingresos previos a la jubilación, de modo que sean comparables con sus ahorros personales. Este indicador de sustitución de ingresos del 70 % se ajusta a las directrices de la OCDE.
- Al considerar los activos de pensiones personales, el estudio señala que la mayor parte de los ahorros pertenece a personas adineradas. A partir de los datos de la OCDE sobre desigualdad de la riqueza, el análisis excluye los activos en manos del 10 % más rico.
- Si los ingresos proporcionados por los sistemas obligatorios de pensiones superan el 70 % del salario al jubilarse a la edad estándar, se supone que la brecha de ahorro personal es cero.
- El análisis tiene en cuenta la posible inflación salarial y el crecimiento demográfico.